Анализ финансового состояния ОАО АНК «Башнефть»
АГРЕГИРОВАННЫЙ БАЛАНС, тыс.руб.
Наименование показателя	01.01.1997	01.01.1998	01.01.1999	01.01.2000	01.01.2001	01.01.2002	01.01.2003	01.01.2004	01.01.2005	01.01.2006	01.01.2007	01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010	01.04.2010
АКТИВ
Внеоборотные (постоянные) активы:
- нематериальные активы	10 221	13 059	13 048	470 041	459 008	446 603	426 137	405 712	384 497	395 251	568 383	1 152 175	2 688 841	2 573 221	2 706 728
- основные средства	8 234 077	7 990 522	8 923 212	9 181 770	10 556 105	17 790 626	24 453 453	27 799 151	30 530 487	33 216 379	34 453 230	39 945 302	44 888 436	47 002 385	45 854 216
- незавершенные капитальные вложения	1 073 432	1 182 272	1 139 840	1 543 699	4 599 686	6 317 862	3 321 457	4 569 226	3 987 167	4 249 876	5 991 834	3 705 173	4 346 918	3 624 668	4 835 218
- долгосрочные финансовые вложения	190 747	224 300	214 965	253 507	395 083	793 718	1 079 195	7 389 925	7 565 167	9 530 189	9 718 486	11 560 451	12 963 842	52 928 732	55 647 889
- прочие внеоборотные активы	92 152	67 556	37 188	67 996	210 833	57 268	95 633	260 089	989 100	2 254 024	1 760 944	898 121	941 645	624 373	563 378
=== Итого внеоборотные активы	9 600 629	9 477 709	10 328 253	11 517 013	16 220 715	25 406 077	29 375 875	40 424 103	43 456 418	49 645 719	52 492 877	57 261 222	65 829 682	106 753 379	109 607 429
Оборотные (текущие) активы:
- производственные запасы и МБП	729 678	936 286	906 645	1 267 897	2 367 361	2 796 554	3 317 905	3 094 137	3 483 519	3 550 200	4 165 466	4 655 506	3 776 079	3 665 659	2 834 168
- незавершенное производство	81 875	90 733	79 203	81 861	395 189	366 871	65 042	5 546	9 630	291 031	428 298	487 588	632 301	809 987	970 655
- готовая продукция и товары	778 726	981 367	922 640	1 924 184	3 939 850	4 238 865	777 804	402 490	529 358	927 048	142 374	209 770	227 353	1 696 853	2 519 787
- дебиторская задолженность	2 811 288	2 685 362	2 611 119	3 623 815	4 171 531	3 750 262	4 994 526	7 546 876	7 780 874	11 407 572	9 619 237	13 286 337	9 051 945	27 995 368	43 282 023
- авансы поставщикам	50 304	43 840	25 943	257 453	789 132	829 317	845 786	0	0	0	0	0	0	0	0
- денежные средства	47 079	747 658	743 654	805 466	1 140 310	2 259 031	2 163 313	487 967	1 269 057	551 912	7 598 533	5 677 827	13 886 463	24 781 220	20 532 652
- прочие оборотные активы	551 298	663 288	1 320 206	3 903 304	4 663 251	5 016 816	4 161 567	2 709 829	2 991 281	4 509 293	2 908 849	2 030 019	495 322	3 844 927	5 224 795
=== Итого оборотные активы	5 050 248	6 148 534	6 609 410	11 863 980	17 466 624	19 257 716	16 325 943	14 246 845	16 063 719	21 237 056	24 862 757	26 347 047	28 069 463	62 794 014	75 364 080
ИТОГО АКТИВОВ	14 650 877	15 626 243	16 937 663	23 380 993	33 687 339	44 663 793	45 701 818	54 670 948	59 520 137	70 882 775	77 355 634	83 608 269	93 899 145	169 547 393	184 971 509
ПАССИВ
Собственный капитал:
- уставный капитал	204 792	204 792	201 675	197 710	195 862	204 792	190 740	204 792	204 792	204 792	204 792	204 792	204 792	204 792	204 740
- добавочный капитал	6 867 615	6 755 426	7 853 565	10 430 580	10 673 595	18 365 012	24 820 175	7 193 309	7 085 143	7 001 053	6 928 632	6 728 551	6 601 890	6 537 778	6 534 379
- накопленный капитал	2 810 664	2 779 723	2 579 017	5 052 701	15 807 138	19 838 362	17 714 299	41 036 302	46 205 615	54 025 205	59 918 803	69 415 402	73 369 132	86 659 289	94 029 345
=== Итого собственные средства	9 883 071	9 739 941	10 634 257	15 680 991	26 676 595	38 408 166	42 725 214	48 434 403	53 495 550	61 231 050	67 052 227	76 348 745	80 175 814	93 401 859	100 768 464
Заемный капитал:
Долгосрочные обязательства:
- займы и кредиты	64	59	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	50 000 000	50 000 000
- прочие долгосрочные обязательства	39	0	0	0	0	0	0	2 571 587	2 293 127	3 084 084	774	86 346	368 950	2 034 182	2 626 983
=== Итого долгосрочные обязательства	103	59	0	0	0	0	0	2 571 587	2 293 127	3 084 084	774	86 346	368 950	52 034 182	52 626 983
Краткосрочные обязательства(текущие пассивы):
- краткосрочные кредиты	9 648	679 896	819 942	4 892	7 360	133 632	0	0	0	700 000	0	0	0	0	0
- кредиторская задолженность	1 256 471	908 181	860 825	1 359 788	1 259 364	2 557 348	1 165 453	1 446 635	1 655 655	2 311 389	1 287 874	2 487 907	2 789 286	7 016 703	18 019 097
- авансы покупателей	285 350	233 477	136 622	612 002	1 877 349	1 333 649	40 969	26 056	19 597	31 331	86 045	20 925	29 062	8 907 473	7 432 499
- расчеты с бюджетом	1 856 661	2 155 992	2 201 016	3 919 890	1 783 841	901 089	436 141	890 076	1 119 539	2 605 160	2 856 041	3 829 563	2 713 024	4 110 533	3 728 576
- расчеты с персоналом по заработной плате	46 077	52 189	46 251	99 219	188 491	208 286	281 800	1 762	8 162	102 636	153 258	179 218	278 865	416 553	101 808
- прочие краткосрочные обязательства	1 313 496	1 856 508	2 238 750	1 704 211	1 894 339	1 121 623	1 052 241	1 300 429	928 507	817 125	5 919 415	655 565	7 544 144	3 660 090	2 294 082
= Итого краткосрочные обязательства	4 767 703	5 886 243	6 303 406	7 700 002	7 010 744	6 255 627	2 976 604	3 664 958	3 731 460	6 567 641	10 302 633	7 173 178	13 354 381	24 111 352	31 576 062
=== Итого заемный капитал	4 767 806	5 886 302	6 303 406	7 700 002	7 010 744	6 255 627	2 976 604	6 236 545	6 024 587	9 651 725	10 303 407	7 259 524	13 723 331	76 145 534	84 203 045
ИТОГО ПАССИВОВ	14 650 877	15 626 243	16 937 663	23 380 993	33 687 339	44 663 793	45 701 818	54 670 948	59 520 137	70 882 775	77 355 634	83 608 269	93 899 145	169 547 393	184 971 509
Чистый оборотный капитал(фактический)	282 545	262 291	306 004	4 163 978	10 455 880	13 002 089	13 349 339	10 581 887	12 332 259	14 669 415	14 560 124	19 173 869	14 715 082	38 682 662	43 788 018
Показатели стоимости чистых активов, тыс.руб.
Итого активов предприятия		15 626 243	16 937 663	23 380 993	33 687 339	44 663 793	45 701 818	54 670 948	59 520 137	70 882 775	77 355 634	83 608 269	93 899 145	169 547 393	184 971 509
Итого пассивы, исключаемые из стоимости активов		5 795 042	6 206 014	7 608 878	6 339 910	5 948 661	2 565 619	5 687 045	5 637 395	9 286 337	9 956 805	6 945 524	13 431 509	75 873 685	83 938 006
Стоимость чистых активов		9 831 201	10 731 649	15 772 115	27 347 429	38 715 132	43 136 199	48 983 903	53 882 742	61 596 438	67 398 829	76 662 745	80 467 636	93 673 708	101 033 503
Отчёт о прибылях и убытках, тыс.руб.
Наименование показателя		01.01.1998	01.01.1999	01.01.2000	01.01.2001	01.01.2002	01.01.2003	01.01.2004	01.01.2005	01.01.2006	01.01.2007	01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010	01.04.2010
Выручка от реализации (без НДС)		14 154 983	12 754 943	21 599 170	40 107 303	45 859 389	41 322 511	39 571 736	57 449 594	74 187 307	100 124 878	101 145 683	121 924 016	139 135 028	72 140 138
Всего затраты на реализованную продукцию		12 107 589	11 222 248	13 242 978	23 872 993	31 479 321	32 459 645	33 612 474	47 368 262	62 897 993	84 569 718	83 589 530	102 112 664	119 621 850	61 847 670
Прибыль(убыток) от продаж		2 047 394	1 532 695	8 356 192	16 234 310	14 380 068	8 862 866	5 959 262	10 081 332	11 289 314	15 555 160	17 556 153	19 811 352	19 513 178	10 292 468
Доходы по ценным бумагам и от долевого участия в других организациях		19 370	27 679	31 383	-11 633	55 517	204 611	227 168	225 952	437 457	1 359 923	247 224	724 157	457 399	167 311
Прочие операционные доходы (+)/расходы (-)		-184 959	-449 861	-164 102	-23 940	-451 641	-556 398	2 460 276	-1 322 689	-393 915	-717 080	-384 360	-4 629 293	363 051	-1 187 403
Прочие внереализационные доходы (+)/расходы(-)		-78 241	-52 694	-177 686	292 616	391 220	-739 522	-961 091	-1 848 256	-1 117 148	0	0	0	0	0
Балансовая прибыль (прибыль до налогообложения)		1 803 564	1 057 819	8 045 787	16 491 353	14 375 164	7 771 557	7 685 615	7 136 339	10 215 708	16 198 003	17 419 017	15 906 216	20 333 628	9 272 376
Отложенные налоговые активы		0	0	0	0	0	0	66 153	23 705	-42 538	-13 883	102 266	54 236	-32 624	8 409
Отложенные налоговые обязательства		0	0	0	0	0	0	1 453	1 152	-1 533	-581	84 690	236 837	1 710 567	595 050
Текущий налог на прибыль		763 874	397 084	2 218 076	4 232 445	2 521 042	1 975 507	1 780 354	2 007 920	2 369 194	4 689 390	4 349 792	4 877 446	2 390 719	1 319 078
Чистая прибыль (прибыль после налогообложения) за период		1 039 690	660 735	5 827 711	12 258 908	11 854 122	5 796 050	5 969 961	5 150 972	7 805 509	11 495 311	13 086 801	10 846 169	16 199 718	7 366 657
Финансовый анализ
Наименование показателя		01.01.1998	01.01.1999	01.01.2000	01.01.2001	01.01.2002	01.01.2003	01.01.2004	01.01.2005	01.01.2006	01.01.2007	01.01.2008	01.01.2009	01.01.2010	01.04.2010
Отчет о движении денежных средств, тыс.руб.
Поступления от основной деятельности		1 334 105	947 848	3 157 004	6 042 339	25 884 801	7 892 146	7 909 852	10 274 655	8 653 786	18 721 682	6 671 910	27 601 329	4 049 636	-380 534
Поступления от инвестиционной деятельности		-62 039	-1 300 405	-1 352 862	-4 727 642	-25 216 538	-5 840 319	-11 160 637	-7 503 442	-10 092 821	22 613 369	-5 054 312	-13 149 695	-40 640 960	-4 033 226
Поступления от финансовой деятельности		611 372	111 855	-965 318	281 603	581 939	-682 595	-719 871	-1 622 304	20 309	659 923	247 224	724 157	50 457 399	167 259
Чистый денежный поток		1 883 438	-240 702	838 824	1 596 300	1 250 202	1 369 232	-3 970 656	1 148 909	-1 418 726	41 994 974	1 864 822	15 175 791	13 866 075	-4 246 501
Показатели финансовой устойчивости
Коэффициент автономии(1)=(Собственный капитал)/(Всего пассивов)		0,623	0,628	0,671	0,792	0,860	0,935	0,886	0,899	0,864	0,867	0,913	0,854	0,551	0,545
Коэффициент автономии(2)=(Собственный капитал)/(Заёмный капитал)		1,655	1,687	2,036	3,805	6,140	14,354	7,766	8,880	6,344	6,508	10,517	5,842	1,227	1,197
Коэффициент маневренности=(ЧОК)/(Собственный капитал)		0,027	0,029	0,266	0,392	0,339	0,312	0,218	0,231	0,240	0,217	0,251	0,184	0,414	0,435
Коэффициент маневренности=(ЧОК)/(Собственный капитал)		0,027	0,029	0,266	0,392	0,339	0,312	0,218	0,231	0,240	0,217	0,251	0,184	0,414	0,435
Доля собственных источников финансирования оборотных активов = (ЧОК)/(Оборотные активы)		0,043	0,046	0,351	0,599	0,675	0,818	0,743	0,768	0,691	0,586	0,728	0,524	0,616	0,581
Коэффициент обеспеченности запасов собственными источниками финансирования		0,245	0,302	2,591	2,944	3,256	3,157	3,414	3,530	3,819	3,170	3,728	3,338	8,643	11,509
Показатели ликвидности
Коэффициент общей ликвидности		1,061	1,065	1,559	2,755	3,237	6,363	4,573	4,803	3,424	2,497	3,841	2,149	2,634	2,407
Коэффициент срочной ликвидности		0,762	0,689	0,835	1,459	1,723	3,093	2,708	2,864	2,078	1,744	2,795	1,773	2,285	2,119
Коэффициент абсолютной ликвидности		0,129	0,120	0,106	0,180	0,380	0,843	0,157	0,379	0,089	0,763	0,828	1,063	1,040	0,656
Показатели рентабельности, %
Рентабельность всего капитала		6,653	4,058	28,908	42,962	30,259	12,828	11,896	9,022	11,971	15,509	16,261	12,221	12,298	4,156
Рентабельность собственного капитала		10,597	6,486	44,292	57,883	36,427	14,288	13,098	10,107	13,607	17,922	18,252	13,859	18,666	7,588
Рентабельность акционерного капитала		507,681	322,637	2 845,673	5 986,029	5 788,372	2 830,213	2 915,134	2 515,221	3 811,433	5 613,164	6 390,289	5 296,188	7 910,328	3 597,141
Рентабельность постоянных активов		10,970	6,672	53,354	88,392	56,954	21,160	17,106	12,282	16,768	22,509	23,847	17,623	18,773	6,810
Рентабельность оборотных активов		18,568	10,358	63,093	83,591	64,557	32,577	39,054	33,988	41,852	49,871	51,111	39,864	35,657	10,664
Показатели прибыльности
Прибыльность всех затрат=(Прибыль от основной деятельности/Затраты),%		16,910	13,658	63,099	68,003	45,681	27,304	17,729	21,283	17,949	18,393	21,003	19,401	16,312	16,642
Балансовая прибыль к общим затратам на реализованную продукцию,%		14,896	9,426	60,755	69,080	45,665	23,942	22,865	15,066	16,242	19,153	20,839	15,577	16,998	14,992
Чистая прибыль к общим затратам на реализованную продукцию,%		8,587	5,888	44,006	51,351	37,657	17,856	17,761	10,874	12,410	13,593	15,656	10,622	13,542	11,911
Прибыльность всей деятельности,%		7,335	5,169	26,942	30,344	25,599	13,957	14,127	8,931	10,460	11,327	12,907	8,843	11,575	10,188
Нижняя граница прибыльности(точка безубыточности), тыс.руб.		10 577 628	10 018 390	9 548 786	16 994 213	23 964 732	26 727 189	29 213 152	40 296 907	54 590 748	73 197 873	71 226 532	87 839 657	104 908 778	54 125 420
Абсолютное отклонение от точки бузубыточности, тыс.руб.		3 577 355	2 736 553	12 050 384	23 113 090	21 894 657	14 595 322	10 358 584	17 152 687	19 596 559	26 927 005	29 919 151	34 084 359	34 226 250	18 014 718
Запас прочности,%		25,273	21,455	55,791	57,628	47,743	35,321	26,177	29,857	26,415	26,893	29,580	27,955	24,599	24,972
Прибыльность продаж %		7,345	5,180	26,981	30,565	25,849	14,026	15,086	8,966	10,521	11,481	12,939	8,896	11,643	10,212
Показатель вероятности банкротства
Показатель Альтмана Z		2,080	1,752	3,030	4,077	3,248	2,554	2,467	2,955	3,012	3,440	3,460	3,456	2,362	3,497
Степень мобилизации активов		0,472	0,468	0,609	0,622	0,517	0,429	0,313	0,324	0,360	0,386	0,378	0,359	0,444	0,489
Рентабельность активов		0,432	0,299	1,179	1,590	1,062	0,640	0,360	0,559	0,526	0,664	0,693	0,696	0,380	0,734
Уровень самофинансирования		0,249	0,213	0,303	0,657	0,622	0,543	1,051	1,087	1,067	1,084	1,162	1,094	0,716	0,712
Доля акционерного капитала в источниках		0,021	0,019	0,015	0,017	0,020	0,038	0,020	0,020	0,013	0,012	0,017	0,009	0,002	0,001
Оборачиваемость активов		0,906	0,753	0,924	1,191	1,027	0,904	0,724	0,965	1,047	1,294	1,210	1,298	0,821	1,560
ОПЕРАЦИОННЫЕ ДОХОДЫ И РАСХОДЫ
Проценты к получению		6325	6642	1210	4123	37244	172711	192263	55300	66464	184685	191817	616438	340306	167311
Проценты к уплате		0	0	1	27587	3696	737	2241	55	8239	4315	0	0	0	0
ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ ОБОРОТНЫХ (ТЕКУЩИХ) АКТИВОВ (дни)
Оборот запасов материалов		21,19	26,01	18,12	16,31	20,27	26,63	29,17	20,61	17,07	13,87	15,70	12,45	9,63	4,05
Оборот незавершенного производства		2,19	2,40	1,34	2,14	2,99	1,88	0,32	0,05	0,73	1,29	1,63	1,65	1,87	1,11
Оборот готовой продукции и товаров		22,38	26,87	23,72	26,32	32,10	21,85	5,37	2,92	3,53	1,92	0,63	0,65	2,49	2,63
Оборот дебиторской задолженности		69,90	74,74	51,96	34,99	31,09	38,09	57,05	48,02	46,56	37,80	40,76	32,98	47,93	44,46
Оборот авансов поставщикам		1,20	0,98	2,36	4,70	6,35	7,30	3,85	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00	0,00
Оборот прочих оборотных активов		15,45	27,99	43,53	38,45	37,99	39,98	31,26	17,86	18,20	13,34	8,79	3,73	5,62	5,66
=== Итого "затратный цикл"		132,30	159,00	141,04	122,90	130,80	135,74	127,01	89,46	86,08	68,22	67,51	51,45	67,53	57,91
ОБОРАЧИВАЕМОСТЬ ТЕКУЩИХ ПАССИВОВ (дни)
Оборот кредиторской задолженности		27,53	24,96	18,51	11,75	14,98	16,22	11,88	9,72	9,63	6,47	6,72	7,79	12,69	15,62
Оборот расчетов с бюджетом и персоналом		52,28	62,88	52,22	26,89	12,10	7,96	7,32	6,33	9,31	10,28	12,49	10,34	9,73	5,21
Оборот прочих текущих пассивов		40,31	57,79	32,86	16,15	11,84	9,47	10,70	6,98	4,24	12,11	11,70	12,11	14,49	3,71
=== Итого "кредитный цикл"		126,71	150,86	109,83	65,97	51,52	39,63	30,21	23,17	23,29	29,07	31,10	30,31	48,47	34,74
=== Итого "чистый цикл"		5,59	8,14	31,22	56,94	79,28	96,10	96,80	66,29	62,79	39,15	36,41	21,15	19,06	23,18
КОЭФФИЦИЕНТЫ ОБОРАЧИВАЕМОСТИ (в годовом измерении, в днях)
Период оборота постоянных активов		242,61	279,51	182,05	124,49	163,39	238,63	317,50	262,81	225,89	183,62	195,32	181,72	223,27	134,96
Период оборота оборотных (текущих) активов		142,41	180,04	153,95	131,63	144,14	155,00	139,07	94,97	90,50	82,88	91,13	80,34	117,55	86,18
Период оборота всех активов		385,02	459,55	336,00	256,12	307,53	393,63	456,57	357,78	316,40	266,50	286,45	262,06	340,82	221,14
ДОПОЛНИТЕЛЬНЫЕ ДАННЫЕ
Годовой износ основных средств,тыс.руб.		0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	5540908	6133537	0
Износ основных фондов,%		0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	46,53	48,79	0